五年后，香山(1936年)。葉中天五十壽辰，徒子徒孫們紛紛前來賀壽，一些商業(yè)上的人物也紛紛前來祝賀，葉中天十分神氣，此時，香山的碼頭、航運業(yè)，葉中天都是首屈一指的人物。縣長孫中奎也親來賀壽，更是讓葉中天在眾人面前臉上有光。
而私下，孫中奎對葉中天是不敢造次的，因為孫中奎是細川與葉中天一手安排下才當(dāng)上的縣長，因此孫中奎對葉中天十分恭敬。葉中天要孫中奎將政府出口的配額提高，孫中奎為難，但不敢得罪葉中天，只能答應(yīng)想辦法。在碼頭，細川元榮的助手說葉中天辦壽宴的事。
細川元榮讓手下送去禮物，對于葉中天，細川元榮是看不上的，說葉中天鼠目寸光，此時細川元榮的生意已經(jīng)非常紅火，但細川仍然緊緊盯著商會。商會這邊則是舉步維艱，杜時銘蒼老了許多，商會中很多事還是要他親自來做，看著商會最近一季度的商業(yè)報表，杜時銘頓感艱難，手下說葉中天過壽，是不是要看看，杜時銘想了想，還是讓人送去禮物，同時通知大家開會。
杜時銘與商會同仁開會，大家對未來的經(jīng)營都很悲觀。杜時銘說自己已經(jīng)聯(lián)系到上海那邊的一批物質(zhì)，可以緩解商會各商家的處境，當(dāng)大家知道杜時銘為了這匹物質(zhì)幾乎傾盡所有的時候都紛紛贊嘆杜老爺子的魄力。此時的蕙茹依舊在涼茶店辛苦經(jīng)營，去杜時銘茶莊拿茶的時候聽說杜時銘的決定后，暗自擔(dān)心。
振國在店中幫蕙茹打理，蕙茹察覺到振國對葉青的好感，猶豫著，還是點撥振國，要注意與葉青的關(guān)系，兩家之間的故事太多，說著說著，蕙茹不由得想起阿香，這么多年了，阿香音訊皆無。振國對阿香并未思念過多。更讓蕙茹擔(dān)心的是阿福帶來消息，說父親徐老爺病重，只怕熬不過這一年了。
蕙茹趕緊要阿福準備東西，回家去探望父親。徐家，徐老爺已經(jīng)是風(fēng)燭殘年。姨太太與她的族弟錢寧開始謀奪徐家家產(chǎn)，錢寧將出售的單據(jù)給姨太太看，說賣了多少多少大洋。姨太太讓錢寧盯緊了賬房，千萬別讓徐家族人查出問題，兩人只等著徐老爺一死就面賣家產(chǎn)出逃。
老管家阿貴盡心的照顧徐老爺，徐老爺要阿貴趕緊發(fā)電報讓林振邦回來。徐老爺召集的家族與姨太太等人，說出自己的遺囑，說徐家以后就有林振邦當(dāng)家，族人雖然不滿，卻也無可奈何，姨太太更是恨得牙癢癢。剛好此時蕙茹帶著阿福回來，要拜見徐父，姨太太的決定下，徐家緊閉大門。
蕙茹敲門，在門外哭訴，請求開門。姨太太出來，告訴蕙茹徐家與蕙茹再無半點瓜葛，讓蕙茹死了繼承徐家家產(chǎn)的心。無論蕙茹如何說，但姨太太堅持不肯讓蕙茹進門。讓阿貴趕走蕙茹，阿貴萬分為難，送走蕙茹，跟蕙茹說現(xiàn)在家里上下全都是姨太太說話。
徐父重病在床，突然一段時間清醒過來，老人對蕙茹、振邦放不下，姨太太狠狠的告訴徐父，她會好好照顧徐家的家產(chǎn)跟振邦的，徐父指著姨太太，憤然中死去。姨太太冷笑，告訴錢寧，振邦回來之前，一定要盡快轉(zhuǎn)移徐家的資產(chǎn)。
徐家，族人與下人面前，姨太太哭天搶地，但錢寧突然帶人封了賬房，連阿貴都不能進去，徐家族人更不能接近。族人找姨太太質(zhì)問，姨太太說要等振邦回來。葉青在陸長遠的學(xué)校中教書，跟孩子打成一片，陸長遠對葉青也很欣賞，振國到學(xué)校找葉青玩被陸長遠發(fā)現(xiàn)，告誡振國要做點正經(jīng)事，實在不成就在蕙茹店里多幫忙，別讓蕙茹多操勞，振國應(yīng)是，轉(zhuǎn)而就跟葉青說說笑笑。
